В "Практике биржевых спекуляций" авторы исследуют основы мифов, дезинформации и пропаганды, которыми ежедневно бомбардируют инвесторов все средства массовой информации. Суеверия, попытки применить прошлый опыт к уже изменившейся ситуации, повторяющиеся снова и снова "бабушкины сказки" - все это разоблачается в книге. После того как опровергнуты заблуждения относительно рынка, авторы предлагают противоядие - научный метод, который позволяет оценить реальную вероятность получения прибыли. Книга адресована прежде всего трейдерам, инвесторам, аналитикам и другим специалистам в области финансов, но будет интересна и широкой аудитории.
Зачем я пишу эту серию книг? Во-первых, я хочу познакомить вас с удивительной и опасной, загадочной и непредсказуемой стихией, имя которой – рынок. Во-вторых, я хочу научить вас плавать – то есть совершать операции и не получать с этого убыток. В третьих, я хочу просто доставить вам удовольствие: порадуйтесь вместе со мной, жизнь так прекрасна!
На биржу я пришёл 12 июля 1994 года, в жаркий летний день. Типичный гуманитарий, человек с ярко выраженным образным мышлением, человек, в руках которого техника (будь то отвёртка или автомобиль) быстро ломается, начал торговать фьючерсами на РТСБ – Российской товарно-сырьевой бирже. Наверное это судьба. Без малого четыре года я каждый день приходил на Мясницкую, 26 и предавался игре, игре коренным образом изменившей моё мировоззрение и серьёзно повлиявшей на становление моего характера. Биржа – это школа жизни. Биржа – это высший пилотаж в мире финансов. Биржевая игра - это опасный и рискованный вид деятельности.
Темой книги является прикладной аспект теории Эллиота, одной из наиболее завершенных в настоящее время концепций технического анализа и поведения финансовых и товарных рынков. Автору удалось перевести теоретические положения волнового принципа в практические приемы трейдинга. Особый акцент делается на алгоритмы диагностики и прогнозирования поведения рынка, прошедшие испытания на практике.
Девять из десяти трейдеров отказываются от применения Анализа Волны Эллиота, утверждая, что он никогда не срабатывает. Сначала я соглашался с данной точкой зрения и даже симпатизировал ей.
Однако, изучив простые подходы к анализу Волны Эллиота и применяя его последние 17 лет для торговли за счёт собственных средств, я ощутил, что Трейдер обманывает себя, отказываясь от анализа Волны Эллиота. Анализ Волны Эллиота является единственным известным мне инструментом, который последовательно определяет силу движения и его длительность. Важно знать направление движения цен и ценовые ориентиры, потому что трейдеры не пытаются противостоять тренду, а торгуют в направлении основного тренда рынка.
Одна из главных причин, которую высказывают трейдеры, не отдающие предпочтение анализу Волны Эллиота, заключается в субъективности и запутанности данного метода. И это совершенно так. Около 65% анализа Волны Эллиота состоит из запутанных правил, которые могут быть поняты неоднозначно. 10 аналитиков легко могут дать десять разных ответов.
Пытаясь найти выход из положения, мне удалось, в конце концов, построить простую модель, используя однозначно понимаемые всеми 35% Анализа Волны Эллиота. Дальнейшее исследование показало, что 35% понятных правил содействуют извлечению 80% прибыли, которая может быть получена с помощью использования анализа Волны Эллиота.
Теперь мне всё стало понятно. Сконцентрируйте внимание на той части анализа Волны Эллиота, которая срабатывает, а остальное отдайте на рассмотрение новоиспечённым авторам и самоуверенным "знатокам". Большинство из них никогда не торговали и, вероятно, не будут торговать или рисковать своими собственными средствами.
В данном справочнике выведена простая модель и рассматриваются сотни примеров. Кроме того, мной будет представлено важное исследование, которое дополнит анализ Волны Эллиота. Я не могу гарантировать, что, приобретя данные знания, вы будете торговать лучше. Однако, я на 99% уверен в том, что в будущем вы дважды подумаете, прежде чем "забраковать" анализ Волны Эллиота. Также у меня есть 70%-ая уверенность в том, что изучив примеры данного справочника, вы сможете рассматривать Волны Эллиота при торговле на любом рынке, для чего требуется высокая степень точности.
Перед вами исключительно конкретное, практическое руководство о том, как сохранить сбережения и получать доход, покупая ценные бумаги. Сегодня, в нашей стране. Почему ценные бумаги? Традиционные банковские вклады и валюта уже не справляются с инфляцией и уж тем более не принесут вам никакого дохода. Тогда как ценные бумаги не только могут защитить от инфляции и приумножить капитал, но и дают их владельцу широкие возможности по управлению личным капиталом. Я собираюсь поделиться с вами тем, что узнал о ценных бумагах за последние годы, и как сам пользуюсь этими знаниями, управляя собственными деньгами.
Меня часто спрашивают, какие ценные бумаги стоит покупать. Это руководство столь же прямой ответ на этот прямой вопрос. Девиз книги- "Минимум чтения, максимум пользы". Из книги исключено все, что не принесет читателю практическую пользу в денежном эквиваленте. Вы не найдете в ней ни описания теорий, ни математических формул, ни научных статей. Потому что все это имеет мало общего с извлечением прибыли из ценных бумаг. 20% знаний о ценных бумагах, которые и содержатся в этом руководстве, принесут вам 80% денег на фондовом рынке.
Три способа извлечения прибыли из ценных бумаг, которые описываются в книге, могут быть использованы вами не зависимо от того, как много вы сейчас знаете о ценных бумагах. Это три наиболее простых и действенных способа зарабатывать на ценных бумагах: акциях, приносящих наибольшую прибыль, облигациях, приносящих стабильный доход, и паевых фондах, управляющих вашими средствами за вас.
P.S. Книга не дает секретов "как заработать миллион на бирже". Скорее, она предназначена для желающих пользоваться теми преимуществами ценных бумаг, которые уже сейчас доступны большинству.
Это пособие рассчитано для тех, кто приступает к изучению технического анализа. Для этого необходимо научиться анализировать ту информацию, которую можно получить по информационным системам. Для этого используются два подхода: технический анализ и фундаментальный анализ. В данном пособии мы будем рассматривать методы только технического анализа. Данные о ценах могут быть представлены самыми разными способами. В зависимости от того, как именно представлены эти данные изменяются способы их анализа. В пособии показаны все способы представления данных, используемых в настоящее время. Из-за ограниченного объема пособия, да и в книге любого объема, невозможно достаточно подробно рассказать о методах анализа для каждого типа представления данных. В данном пособии мы расскажем о способах представления данных и об основных графических фигурах технического анализа, знание которых помогает работать на валютном рынке. Для анализа рынка Forex в настоящее время в основном используется представление данных в виде свечек. Такое представление данных позволяет, с одной стороны, использовать для анализа данных скользящие средние, осцилляторы и другие индикаторы, которые рассчитываются на основе цен открытия, закрытия, максимальных и минимальных цен, а с другой стороны конфигурации самих свечей часто дают очень полезную информацию о возможном движении цен. Поэтому не удивительно, что в большинстве книг по техническому анализу основное внимание уделено анализу данных представленных именно в виде свечек. Однако в последнее время стал появляться интерес к тем возможностям, которые дают такие представления данных о ценах, как "Point & Figure" (на русском языке это представление называется "крестики-нолики"), Renko и Kagi (для этих двух представление адекватного перевода пока нет и их обычнно называют "ренко" и "каги"). Основные графические фигуры технического анализа нами рассмотрены с использованием свечек. Анализ графиков "крестики-нолики", анализ конфигураций свечей, а также использование различных индикаторов (скользящих средних, осцилляторов и т.д.) рассмотрены подробно в следующем пособии.
Уже больше трех десятков лет меня просят поделиться хотя бы некоторыми секретами трейдинга. Я не из тех, кто выдвигает свою персону в центр на переднем плане. Я не хочу, чтобы мое имя трепали на всех углах. Я не желаю видеть те пять процентов людей, которые с руганью будут передавать другим то, что далось мне. Если я смогу спасти от пыток трейдинга тех, кто ищет знание, то я буду считать свой долг выполненным.
Большинство трейдеров считает, что важная составляющая успеха - знание. Моя торговая карьера подтвердила, что правильное знание и способность менять поведение - наиболее важные части успешной торговли. Правильное знание без гибкости поведения приводит к неудачному исполнению в иных условиях превосходного плана торговли.
Через три десятилетия изучения верного знания торговли и модификации поведения я включил в свои планы торговли два правила, которые дают мне возможность менять мои взгляды и поведение. Для успешной торговли требуются оба эти правила.
Что касается трейдинга, то ни я, ни Арт - не авторы. Мы - трейдеры, но я хочу дать понимание того, что требуется для успешной торговли. Этот проект меня удовлетворит, если мы сделаем его в моем понимании. Мы достигли соглашения по тому, как это будет представлено и в том виде, как я хочу.
Наше соглашение состояло в сохранности моей конфиденциальности. Я не хочу давать свое имя методике, мне достаточно одобрение в письмах моего взгляда на трейдинг. Вы можете называть меня Призраком Биржи.
Ваш успех в трейдинге - в ваших руках. Вы должны помнить меня под именем Призрака, тени вашего успеха. Именно этого я и хочу.
За последние годы валютный ранок переживал стремительный рост, подталкиваемый многочисленным сообществом трейдеров, привлекаемых на рынок присущей ему прибыльностью и ограниченным риском. Некоторые из них ведут просто спекулятивные игры, другие преследуют цель страхования своих операций посредством биржевых финансовых инструментов. Со временем, по мере "созревания" рынка, путь "легких денег" стал гораздо извилистее. Изучение данной книги вооружит Вас мощнейшим инструментом предвидения для сражений и побед в битвах валютного рынка. Содержащая практические рекомендации по всем аспектам - от базовых знаний для построения графиков и до самых продвинутых аналитических систем, книга для простоты изучения разделена на три основные части: Тенденции и основные графические модели; Типы графиков; Количественные методы анализа. В своей книге автор раскрывает сущность анализа Ганна показывает "подводные камни" Волнового Принципа Эллиота. Он показывает, как Вы можете использовать современные программные средства для упрощения использования многосложных комбинаций этих продвинутых систем. В книге много графического материала от различных программ технического анализа. Эта уникальная книга дает Вам обзор отобранных автором инструментов технического анализа, который поможет Вам преуспеть на мировом валютном рынке.
Впервые, с момента открытия в 30-х, волновой принцип Эллиотта был статистически проанализирован, проверен, рафинирован и улучшен. Сильные стороны Эллиотта проверены, слабые - идентифицированы и скорректированы. Результатом явилось появление наиболее мощного и точного инструмента прогнозирования рынка из всех существовавших ранее.
Rich Swannell учился программировать на компьютере по книгам - до того, как он вообще увидел компьютер. Это продолжалось, пока он не потерял все сбережения в крахе 1987 года, что заставило его серьезно заинтересоваться техническим анализом рынков, а некоторое время спустя, волновым принципом Эллиотта. Используя свои уникальные способности создавать компьютерные алгоритмы для решения задач и опыт на рынках, Рич сумел создать первую в мире программу для анализа ценовых данные по всем правилам и указаниям волнового принципа Эллиотта.
Используя распределение мощности нескольких тысяч компьютеров через Интернет для обработки данных, Рич и его команда смогли проделать всесторонний анализ каждого нюанса волнового принципа.
Более десяти лет моей всепоглощающей страстью было привязать технологию распознавания паттернов волн Эллиотта к реальности, превратить ее в технологию, которая даст трейдерам достаточное преимущество в торговле при попытках предсказать будущее движение рынка.
Мы обнаружили, что форма моделей волн Эллиотта зависит от масштаба времени, типа рынка (акции отличаются от товаров) и направления рынка. Мы обнаружили, что формы паттернов, найденных на ценовых данных, не случайны. Мы обнаружили даже отношения Фибоначчи в отношениях моделей волн Эллиотта.
Но, вплоть до недавнего времени, одно все же ускользало от нас, один финальный "лакмусовый тест". Тест, который, наконец, доказал бы полноценность технологии, которую мы так кропотливо разрабатывали.
Этот окончательный тест доказал бы раз и навсегда, станет ли рафинированный Волновой принцип Эллиотта ценным инструментом прогнозирования.
Примечательно, что за 70 лет, с тех пор, как Р. Н. Эллиотт обнаружил ценовые модели в движениях ликвидных рынков, никто и никогда не доказывал статистически, на самом ли деле Волновой принцип Эллиотта дает трейдеру более, чем случайный шанс прогноза будущего рыночного движения.
Это потому, что до сих пор никто и никогда не разрабатывал необходимое программное обеспечение и не имел достаточную компьютерную мощность для проведения статистически достоверного числа испытаний, чтобы подтвердить или опровергнуть теорию.
Нейросетевая методология находит все новые успешные применения в практике управления и принятия решений, в том числе - в финансовой и торговой сферах. Лежащая в ее основе теория нелинейных адаптивных систем доказала свою полезность при выработке прогнозов в целом ряде отраслей экономики и финансов.
Целью данной работы является изучение опыта специалистов в области прогнозирования финансовых рынков с использованием искусственных нейросетей, а также разработка собственных подходов к прогнозированию рынка FOREX и проектированию торговых систем, пригодных для использования в торговом зале.
Для достижения поставленной цели в работе выполняются опыты для определения этапов процесса решения задачи прогнозирования, которые нуждаются в автоматизации, и на основе полученных результатов предлагается концептуальная схема системы прогнозирования финансовых рынков, базирующейся на технологии нейронных сетей.
Результаты применения нейронных сетей для решения задач прогнозирования курсов валют в данной работе показали, что статическая нелинейная система может быть настроена так, чтобы выполнять анализ валютных рынков и прогнозировать курсы валют.
